Vantaggi e svantaggi di investire in immobili

Prima di discutere i vantaggi e gli svantaggi di investire in immobili, chiariamo brevemente la differenza tra un'attività e una passività. In termini semplici, consideriamo un asset come qualcosa che ci porta denaro, cioè che ci dà un flusso di cassa positivo. Al contrario, una passività è ciò che ci toglie denaro ed è un flusso di cassa negativo. 

In pratica, quindi, una proprietà in cui viviamo e che non ci porta alcun flusso di cassa positivo non può essere considerata un'attività, ma è una passività perché ci toglie denaro. Al contrario, una proprietà che abbiamo acquistato con lo scopo di riaffittarla può essere considerata un bene. 

Vantaggi dell'investimento nel settore immobiliare 

Investimento fisico

Il primo vantaggio di investire in beni immobili è mettere i soldi in un bene tangibile. Possiamo toccare l'investimento a differenza di investire in fondi comuni o azioni dove l'intero processo è fatto digitalmente utilizzando il codice binario. Se non succede niente di imprevisto, continueremo a trovare la nostra proprietà al suo posto. 

Un bisogno umano fondamentale

L'alloggio è un bisogno umano fondamentale, definito nella piramide dei bisogni di Maslow. Siamo tutti alla ricerca di un posto dove poterci sistemare, sentirci sicuri e svolgere altri bisogni come l'igiene o i nostri hobby. Per queste ragioni, ci sarà sempre una domanda sia di alloggi che di affitti in luoghi desiderabili. 

Minore volatilità

Il mercato immobiliare ha una minore volatilità, o volatilità. Parla della rapidità con cui il prezzo cambia nel tempo. La volatilità è una caratteristica naturale di qualsiasi mercato e implica un certo grado di incertezza per gli investitori. I mercati salgono e scendono costantemente perché reagiscono alla domanda e all'offerta. Più alta è la volatilità, più alto è il rischio dell'investimento. Se paragoniamo il mercato azionario o delle materie prime con il mercato immobiliare, troviamo che ha una volatilità inferiore perché cambia di poche unità percentuali all'anno, mentre le materie prime e le azioni cambiano di poche unità percentuali al giorno. Pertanto, consideriamo l'immobiliare più stabile con sviluppi più prevedibili. 

Due rendimenti

Gli immobili offrono due tipi di rendimento in uno. Combinano l'apprezzamento del capitale con il flusso di cassa. Il primo menzionato, l'apprezzamento del capitale è un tipo di reddito che si ottiene dall'aumento del prezzo degli immobili. Per flusso di cassa intendiamo il reddito delle proprietà in affitto, ma la stragrande maggioranza degli investimenti nel mercato finanziario raggiunge solo uno di questi redditi. 

Leva finanziaria

Uno dei maggiori vantaggi che forniscono gli investimenti immobiliari è la capacità di fare leva. È l'unica forma di investimento in cui una banca ci presterà denaro per comprare e acquisire un bene. Sono molto felici di farlo perché hanno un pegno sulla proprietà in questione. Un altro vantaggio di investire in una proprietà in affitto è che qualcun altro ci sta pagando per il prestito fornito dalla banca. 

Esenzione dalle tasse

La legge sull'imposta sul reddito regola i modi in cui il reddito dalla vendita di beni immobili può essere esentato dalle tasse. Se abbiamo posseduto l'immobile per più di 5 anni o è stato esente da proprietà commerciale per più di 5 anni, il reddito dalla vendita dell'immobile è esente dall'imposta sul reddito e dal contributo di assicurazione sanitaria. Anche il reddito derivante dall'affitto di immobili non è soggetto all'obbligo di pagare il contributo di assicurazione sanitaria. 

Controlla

Il controllo sull'investimento immobiliare è un altro vantaggio che i fondi comuni o le azioni non ci permetteranno mai. Non abbiamo alcun controllo sulla loro gestione o sulla gestione della società, ma proprio il contrario. Stiamo pagando il gestore del fondo comune e la direzione della società per prendere il controllo del nostro investimento. Quando investiamo in immobili, abbiamo la possibilità di reagire operativamente e decidere se aumentare o diminuire gli affitti. 

Ammortamenti e costi

Se abbiamo degli immobili commerciali possiamo approfittare del deprezzamento e prendere una deduzione di 1/40 sulle nostre tasse ogni anno per il valore della proprietà. È anche vantaggioso dedurre i costi associati al pagamento del mutuo dalla base imponibile e tutti i costi associati alla gestione della proprietà. 

Svantaggi di investire in immobili 

Nessun investimento è senza rischi, e l'immobiliare ha i suoi svantaggi, quindi è una buona idea conoscerli prima di iniziare a investire. 

Investimento iniziale più alto 

Questo è uno degli svantaggi principali perché le banche hanno inasprito le condizioni per prendere un prestito ipotecario e bisogna investire 10-20% dalle proprie risorse. Eppure, dopo anni, saremo proprietari di una proprietà che è stata pagata da qualcun altro. Tuttavia, c'è un'opzione per investire anche con meno capitale iniziale attraverso il crowdfunding. 

Meno liquidità 

Ci vuole più tempo per vendere una proprietà e quindi arriviamo al denaro più tardi rispetto ai fondi comuni di investimento dove abbiamo il denaro sul conto entro una settimana. In una situazione in cui avremmo urgente bisogno dei soldi che abbiamo risparmiato nell'appartamento o nella casa, ci esponiamo al rischio potenziale di vendere l'immobile sotto il prezzo. 

Gestione della proprietà 

La mancanza di esperienza nella selezione della proprietà, nella selezione dell'inquilino e nella gestione può portare a perdite finanziarie derivanti dallo sfitto e dal potenziale deterioramento della struttura da parte dell'inquilino. Questo svantaggio è strettamente legato ad un altro svantaggio, cioè il tempo. 

Pianificazione a lungo termine

Investire in immobili richiede una pianificazione a lungo termine, pensando agli anni a venire, in modo da poter, per esempio, richiedere l'esenzione dall'imposta sul reddito sulla vendita, il che può farci risparmiare una somma considerevole. 

Diminuzione di valore 

Investire è sempre associato a qualche rischio, e nel caso degli immobili si tratta di un calo di valore. Non in tutte le situazioni siamo in grado di vendere un investimento ad un prezzo più alto di quello che ci abbiamo messo. L'ascesa e la caduta del mercato dipendono dalla domanda e dall'offerta nel segmento. La crescita a lungo termine del mercato immobiliare è punteggiata da flessioni a breve termine, quindi è importante porre l'accento sulla selezione delle proprietà e stare attenti quando i prezzi degli immobili sono ai loro picchi. 

Fonti: https://www.sora.sk/nehnutelnost-ako-forma-dlhodobeho-investovania http://ako-investovat.sk/clanok/791/realitne-fondy